Što su investicijske banke? Vrste i funkcije investicijskih banaka

Vrlo često danas se takva ideja može susresti kao "investicijske banke". Što je ovo? Koja je njihova svrha i svrha? Za što su stvoreni? Koja pravila se vode? Ove, kao i niz drugih pitanja, bit će odgovoreno u okviru članka.

Opće informacije

Zato najprije saznajemo što su investicijske banke. To su posebne financijske institucije koje pomažu pri privlačenju kapitala vladama i velikim tvrtkama na svjetskim tržištima. Oni također pružaju savjetodavne usluge tijekom prodaje i kupnje poduzeća. Investicijska banka također može pomoći u trgovanju obveznicama i dionicama, pružajući brokerske usluge. I na kraju - pomaže u borbi s financijskim instrumentima, robama, valutama i priprema analitička izvješća na tržištima na kojima djeluje.

Ako govorimo o specifičnim definicijama, onda ne postoji zajedničko mišljenje, a mnoge zemlje daju svoje interpretacije značenja. Mi uzeti kao referenca sljedeće: investicijske banke - su tvrtke koje se bave trgovinom na korporativne i državne vrijednosne papire na prvom mjestu, upravljajući s velikim paketami- kao što su oni sudjelovali u korporativne financije u obliku prikupljanja kapitala za proizvedene dionice i obveznice ili izdavanje dugoročnog investicijskog zajma.

Glavne značajke

Komercijalne investicijske banke imaju svoje jedinstvene osobine. Ali možemo razlikovati njihove glavne karakteristike:

1. Stoga je investicijska banka univerzalna velika trgovačka organizacija koja kombinira i pruža veliki broj dopuštenih vrsta djelatnosti na tržištima vrijednosnih papira i nekim drugim financijskim mjestima.
2. Glavna stvar je provođenje aktivnosti za privlačenje financijskih sredstava kroz vrijednosne papire.
3. Budući da je velika organizacija, investicijska banka gotovo uvijek radi na veleprodajnim načelima.
4. Prioritet se daje srednjim i dugoročnim ulaganjima.
5. Temelj portfelja imovine su vrijednosni papiri, a najzanimljiviji je neprofitni dio tržišta.

Primjer aktivnosti

Uzmimo BCS kao predmet koji se razmatra. Uključena je investicijska banka privlačenje financiranja. Ali ulaganje u nešto nije njegovo jedino djelovanje. To je prilično univerzalna institucija, u kojoj se razvijaju i druge vrste aktivnosti koje se bave kreditnim institucijama. Što BCS radi za to? Investicijska banka, na prvom mjestu, karakterizira dobro razvijeni i organizirani rad u različitim smjerovima. To stvara temelj za rješavanje investicija. Ulaganja su i najprestižnija i najprofitabilnija sredstva rada. Stoga, u pravilu, sve više ili manje velike tvrtke rade s njima.

funkcije

Dakle, znamo da su investicijske banke u Rusiji, kao i druge zemlje, posebne kreditne institucije koje su profilirane na investicijama u različitim tvrtkama i poduzećima. I imaju sljedeće funkcije:

1. Oni su uključeni u provedbu pasivnih operacija. To uključuje one koji pomažu u formiranju vlastitih sredstava banke.
2. Oni se bave aktivnim operacijama. To podrazumijeva određene radnje kojima kreditne institucije izdvajaju sredstva. To uključuje investicije banaka, zajmove za vrijednosne papire i druge. Sve ove operacije nazivaju se zaliha.

Investicijske banke formiraju sredstva vlastitim sredstvima i privlače sredstva. Najveća pozornost posvećena je izdavanju i plasmanu vrijednosnih papira.

Što je u inozemstvu?

U mnogim zemljama investicijske banke / fondovi dugo su postojali, tako da ih možete uputiti kako bi bolje razumjeli značajke postojećih mehanizama. Dakle, u razvijenim kapitalističkih zemalja popularno je pružiti izravne dugoročne industrijske kredite velikim poduzećima na sigurnost svojih tvornica, tvornica i opreme. Ovakav pristup često prati i činjenica da banke postaju sudionici predmeta gospodarske aktivnosti. Drugim riječima, postoji proces spajanja industrijskog i bankarskog kapitala. Kako se to može dogoditi? Jedna je mogućnost investicija u banke. U takvim slučajevima, kupujte vrijednosnice. Zatim postaju vlasništvo same banke.

Općenito, postoji mnogo mogućnosti za interakciju. No, izravno sudjelovanje same kreditne organizacije u različitim zemljama može imati svoje specifičnosti. Kada međunarodna investicijska banka prestane stavljati vrijednosne papire, ona počinje formirati sekundarno tržište za njih kasnije. Zbog toga djeluje kao trgovac i posrednik. Nadalje, neuobičajeno je da kreditne institucije djeluju kao jamci ili osnivači novih organizacija koje provode inicijalnu javnu ponudu dionica. Oni također mogu stvoriti konzorcije koje će uključivati ​​investicijske i poslovne banke, kao i zastupstva za veću učinkovitost.

A kako u Ruskoj Federaciji?

Dovoljno smo razmišljali o tome kako djeluje inozemna međunarodna investicijska banka. Sada ćemo obratiti pozornost na stanje u Ruskoj Federaciji. Dakle, u zemlji se bave:

1. Izvršite funkcije trgovaca, brokera i depozitarima.
2. Oblici emisijskih portfolija, kao i pojedinačni skupovi vrijednosnih papira za određene investitore.
3. Organizirajte naselja u skladu s provedenim operacijama s vrijednosnim papirima.
4. Pružanje savjetodavnih usluga u pitanjima ulaganja.
5. Oni traže ljude koji su spremni uložiti svoj novac u različite subjekte, kao i mjesta na kojima možete dobiti najveći profit.

Kao primjer, pogledajmo Prvu investicijsku banku. Ovo je prilično moćna financijska institucija koja se specijalizira za širok raspon investicija. Dakle, osim uobičajenih ulaganja u vrijednosne papire, pruža i priliku za kupnju kolektora novca, plemenitih metala, za rad sa sredstvima na daljinu putem sigurne kripto i digitalnih potpisa. No, prva investicijska banka prvenstveno je usmjerena na pravne osobe. A korištenje takvih institucija u praksi može biti vrlo problematično za obične građane.

Je li sve tako loše?

Nipošto. Mnoge su kreditne institucije univerzalne. Kao primjer, razmotrite "Investment Trade Bank", također poznat kao "Investtradebank". Ova kreditna institucija bavi se mobilizacijom dugoročno kapital kapitala i njegovo pružanje zajmoprimateljima putem izdavanja i plasmana kreditnih obveza. "Investment Trade Bank" je struktura koja je prvenstveno usmjerena na poduzeća i organizacije različitih oblika. Osim toga, za običnog građanina postoji niz usluga. Istina, brzo možete dobiti nešto uobičajeni paket usluga, poput zajmova i depozita. Ulaganja, iako dostupna, i dalje zahtijevaju potpisivanje određenog broja dodatnih papira. Stoga, kada se uputite u takve institucije potrebno je podesiti, da ćete se morati upoznati sa sadržajem prilično velikog broja dokumenata.

Općenito, investicijske banke su strukture koje se mogu pripisati jednoj od dvije vrste:

1. Djeluju u području plasiranja i trgovanja vrijednosnim papirima.
2. Provodite dugoročno kreditiranje.

Investicijske banke prvog tipa

Prve takve institucije formirane su kao ograničena partnerstva u prvom kvartalu devetnaestog stoljeća. U dvadesetom je stoljeću tendencija privatnim bankarima, malim i srednjim organizacijama da se povuku iz poslovanja u korist velikih formacija. Legalizirano podjelu na ulaganja i komercijalnu prvo provodi se 1933. godine u SAD-u Glas-Stigollovim aktom. Subjekti gospodarske aktivnosti koji nas zanimaju usredotočili su se na prikupljanje sredstava za velike tvrtke i poduzeća. S vremenom su počeli aktivno sudjelovati u stvaranju novih subjekata gospodarske aktivnosti, kao i njihove reorganizacije, spajanja i drugih promjena u organizacijskoj strukturi.

A što drugo rade?

U početku treba napomenuti da takve institucije ne prihvaćaju depozite. Usredotočili su se na izdavanje vrijednosnih papira i jamaca. Prihod od njih nastaje zbog provizije početaka ili plaćanja unaprijed utvrđenih iznosa koji ne ovise o produktivnosti aktivnosti. Također, banke rade kao agenti koji stječu dio vrijednosnih papira u slučajevima kada smatraju da će tvrtka uspješno djelovati i da mogu zaraditi novac na njemu. Kada se plasman odvija, predviđeni su pojmovi, uvjeti, veličina i odgovornosti. Za učinkovitije djelovanje organizirani su u bankovne sindikate.

Sada se ta situacija često razvija, da se bez djelovanja na taj način tvrtke razvijaju relativno polako pa investicijske financijske institucije ne rade bez posla. Također, ova kombinacija se koristi kada su čelnici banaka istodobno članovi upravnog odbora poduzeća i korporativnih struktura za koje izdaju dionice. Valja napomenuti da se u području investicijskog bankarstva smatra da glavni utjecaj ovdje pripada pola tuceta struktura, a sve ostalo samo posredničke organizacije. Na to, možda, sve.

Investicijske banke drugog tipa

Oni se, u pravilu, kreiraju na temelju dioničara. Često se događa da su organizirani zajedno s državom. Njihov je glavni cilj pružiti srednjoročne i dugoročne zajmove za određene grane gospodarstva ili posebne ciljane programe. Osim toga, oni također mogu djelovati na tržištu kredita, mobiliziranje sredstava stanovništva i malih poduzeća. Također obavljaju kreditne aktivnosti i investicije u državne i lokalne vrijednosnice. Ne može se samo cijeniti njihov doprinos razvoju raznih financijskih usluga. takav bankarske kuće pojavili su se tijekom prijelaza na kapitalizam i nastali u početku od onih koji su se spojili u partnerstvo. U početku su preuzeli ispunjenje trgovine, naselja, prihvaćanja i emisije. Također su radile s vrijednosnim papirima, ali, u pravilu, one države. Od 21. stoljeća, formirano je pola stotine moćnih bankarskih kuća. Njihova je osobitost da su se, u pravilu, formirala iz obiteljskih poduzeća i samo su s vremenom pretvoreni u dionička društva. Ali do današnjeg dana postoji prioritet predstavnika određene vrste.

Što to rade?

Ako govorimo o pasivnim operacijama, to je njihov vlastiti kapital, koji je nastao iz obiteljskih dionica, dioničkih dionica i rezervni kapital, neraspoređenih dobitaka, posuđenih sredstava i drugih. Ovo je vlastiti izvor kreditnih institucija.

No, najzanimljivije u studiji su aktivni radovi. Investicijske su banke izgradile istinsku moć na njih. Aktivnost u ovom slučaju znači rad s novcem. Privatni i javni vrijednosni papiri, nekretnine i financijski instrumenti.

Značajke

Valja napomenuti da su investicijske banke, u pravilu, prerogativ razvijenih zemalja. Samo relativno mala skupina zemalja u razvoju može se pohvaliti njihovom dostupnošću. Uostalom, oni se bave realnim ulaganjima, tj. Ulaganjima u dugotrajnu imovinu, što pridonosi rastu zaliha. A za veću učinkovitost potrebno je tehnološki razvoj kao rezultat znanstvene i tehnološke revolucije i kvalificiranog rada.

zaključak

Za investicijske banke, kada odlučuju o pitanju ulaganja, važne su:

• Intelektualni potencijal proizvodnje.
• Kvalifikacije.
• Iskustvo i znanje zaposlenika.
• Troškovi za obuku.
• Sve ostalo što će omogućiti što učinkovitije korištenje stečenog kapitala.